Jo augstāks ir uzņēmuma apgrozāmo līdzekļu apjoms, salīdzinot ar pārdošanu, jo labāks un stabilāks uzņēmums ir finansiāli. Ja pārdošanas apjomi palielinās, bet apgrozāmo kapitālu samazina, uzņēmumam var būt grūtības uzturēt operācijas un iegādāties inventāru, lai izpildītu jaunus pasūtījumus, un var rasties arī citas finansiālas problēmas.
Apgrozāmo kapitālu
Apgrozāmo kapitālu aprēķina, izmantojot uzņēmuma apgrozāmo līdzekļu vienādojumu, atskaitot kārtējās saistības. Uzņēmuma esošā apgrozāmā kapitāla bilances ievērošana ir visvienkāršākais veids, kā ieguldītājiem spriest par viegli likvidējamā uzņēmuma aktīvu apjomu. Likvidētajiem aktīviem jābūt pastāvīgi pieejamiem, lai ieguldītu uzņēmuma darbības veidošanā, finansētu turpmāko izaugsmi un palielinātu tās akcionāru vērtību
Apgrozāmo līdzekļu apgrozījums
Apgrozāmā kapitāla un pārdošanas attiecība parāda uzņēmuma spēju maksāt izmaksas, kas saistītas ar jaunas pārdošanas radīšanu, neprasot papildu parādu. Lai gan naudas līdzekļu aizņemšana jaunu iekārtu vai citu iniciatīvu finansēšanai, kas palīdz palielināt pārdošanas apjomus, pati par sevi nav slikta, uzņēmumam joprojām jāspēj viegli samaksāt savu parādu un uzturēt pietiekami daudz likvīdu aktīvu, lai finansētu uzņēmuma pašreizējās darbības. Un otrādi, ja uzņēmums uztur pārmērīgi lielu apgrozāmā kapitāla un pārdošanas attiecību, tas var turēt pārāk daudz aktīvu, kas būtu labāk izmantoti jaunu izaugsmes vai papildu pārdošanas finansēšanai.
Preču izmaksas
Izmaksas, kas uzņēmumam jāsedz, lai radītu preces pārdošanai, tiek atspoguļotas pārdoto preču vai COGS rindas postenī peļņas vai zaudējumu aprēķinā. Tas neietver vispārējās un administratīvās izmaksas, kas nepieciešamas uzņēmuma darbības nodrošināšanai. COGS tiek pieskaņots peļņas vai zaudējumu aprēķinā noteiktajam laika periodam. COGS ietver izejvielu uzskaites izmaksas ražošanas procesā un var ietvert arī algas darbiniekiem, kas ir specifiski ražošanas procesam.
Negatīvais apgrozāmo kapitālu
Finanšu pārskati, kas liecina par negatīvu apgrozāmo kapitālu, var liecināt par nākotnes problēmām.Negatīvais apgrozāmais kapitāls nozīmē, ka uzņēmuma saistības pārsniedz tās aktīvus, sniedzot uzņēmumam ļoti ierobežotas iespējas tērēt tikpat daudz pašreizējām operācijām un nākotnes izaugsmei, kā tās vienaudžiem, kuriem ir pozitīvs apgrozāms kapitāls. Ja apgrozāmo līdzekļu apjoms turpina samazināties kā daļa no pārdošanas, uzņēmumam var nebūt pietiekami daudz naudas, lai samaksātu pārdevējiem vai segtu savus parādus.
