Darbības cikls ir vienkārši definēts kā vidējais laiks, kas notiek starp uzņēmuma sākotnējo inventāra iegādi un naudas ieņēmumu no krājumu pārdošanas. Izpratne par darbības cikla ilgumu ir būtiska, jo tā ietekmē naudas summu, kas uzņēmumam ir pieejama, lai izpildītu īstermiņa saistības. Šī informācija ir noderīga uzņēmumu vadītājiem un citiem uzņēmuma lēmumu pieņēmējiem, kā arī potenciālajiem investoriem, kuri var apsvērt darbības cikla ilgumu, nosakot, vai ieguldīt konkrētā uzņēmumā.
Iespējas
Uzņēmuma darbības cikla analīzē jāiekļauj dažādi faktori, tostarp maksājamie un saņemamie cikli, kā arī krājumu cikls. Saskaņā ar 2006. gada Uzņēmuma rakstu „Darbības kapitāla analīze”, katrs no šiem elementiem tiek analizēts atbilstoši vidējam dienu skaitam, kas nepieciešams, lai pabeigtu katru ciklu. Piemēram, debitoru parādu analīze noteiktu vidējo dienu skaitu, kas uzņēmumam vajadzīgs, lai savāktu kontu.
Elementi
Uzņēmuma darbības ciklu nosaka, pievienojot vidējo debitoru parādu dienu skaitu vai savākšanas periodu vidējam inventarizācijas dienu skaitam, ko sauc arī par inventarizācijas vecumu. Savākšanas periods tiek noteikts, aprēķinot debitoru parādu summu, lai atgrieztos naudā. To var panākt, dalot gada pārdošanas apjomu ar vidējo debitoru parādu atlikumu. Krājumu vecumu nosaka, vispirms aprēķinot krājumu apgrozījumu. Krājumu apgrozījums ir vienāds ar pārdoto preču izmaksām, kas dalītas ar vidējo krājumu. Visbeidzot, krājumu vecumu iegūst, dalot 365 dienas ar krājumu apgrozījumu.
Darbības cikla attiecība
Darbības cikla attiecība norāda, cik daudz un cik ilgi nauda ir piesaistīta krājumiem un debitoru parādiem. Uzņēmuma lēmumu pieņēmēji izmanto darbības cikla attiecību, lai noteiktu, kādas izmaiņas būtu jāveic darbības ciklā, lai uzlabotu efektivitāti un atbrīvotu naudu, kas var būt nepieciešama, lai izpildītu uzņēmuma īstermiņa saistības. Darbības cikla attiecību aprēķina, izmantojot šādu vienādojumu: Darbības cikls = inventarizācijas vecums + savākšanas periods.
Ieteikumi
Ir būtiski, lai organizatoriskie vadītāji saprastu, kā darbības cikls ietekmē viņu spēju pārvaldīt visus aktīvus. Piemēram, uzņēmumu vadītāji un ieguldītāji bieži vien paļaujas uz darbības cikla attiecību, lai noteiktu, cik efektīvs ir uzņēmuma aktīvu pārvaldīšana salīdzinājumā ar citiem nozares uzņēmumiem. Organizācija var izmantot arī darbības cikla analīzi, lai nodrošinātu, ka uzņēmumam ir vajadzīgais apgrozāmo līdzekļu apjoms, lai izpildītu darbības prasības.
